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IBK투자증권에서 15일 LG디스플레이(034220)에 대해 "4분기 영업흑자. 이전 전망 대비 부진"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 16,000원을 내놓았다.

IBK투자증권 김운호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 IBK투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

IBK투자증권에서 LG디스플레이(034220)에 대해 "2024년 4분기 매출액은 전 분기 대비 11.6% 증가한 7조 6,150억원으로 예상한다. 이전 전망 대비 감소한 수준이다. IT 수요 부진에 따른 영향이다. IT OLED 부진 지속된 영향도 있다. 다만 P OLED 는 성수기 효과 크게 발생할 전망이다. 영업이익은 1,910억원으로 예상 한다. 이전 전망 대비 감소한 규모이다. 매출액 감소와 일회성 비용 집행에 따른 영향이다."라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 "2025년 영업이익은 2021년 이후 처음으로 영업흑자로 전환할 전망이다. 영업흑자의 배경은 2021년과 큰 차이를 보일 것으로 예상한다. 2021년은 IT 패널에서 수익성을 확보한 것에 비해 2025년에는 P OLED가 수익성 개선의 주요 원인될 전망이다. 거래선 내 점유율 개선과 비용 구조 개선으로 가능할 전망이다. W OLED 역시 비용 구조 개선으로 영업적자 규모가 줄어들 것으로 기대한다. 고정비 감소로 IT LCD 수익성도 2024년 대비 개선될 것으로 기대한다."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

IBK투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2024년1월 12,000원이 저점으로 제시된 이후에 최근에는 16,000원까지 상향조정되고 있다.

오늘 IBK투자증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 16,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 15.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 12,000원을 제시한 바 있다.

[IBK투자증권 투자의견 추이]

- 2025.01.15 목표가 16,000 투자의견 매수

- 2024.10.24 목표가 16,000 투자의견 매수

- 2024.10.11 목표가 16,000 투자의견 매수

- 2024.09.24 목표가 16,000 투자의견 매수

- 2024.07.26 목표가 16,000 투자의견 매수(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2025.01.15 목표가 16,000 투자의견 매수 IBK투자증권

- 2025.01.14 목표가 13,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2025.01.13 목표가 13,000 투자의견 매수 신한투자증권

- 2025.01.07 목표가 14,000 투자의견 BUY 현대차증권