씽크풀

IBK투자증권에서 13일 SK텔레콤(017670)에 대해 "빠른 신규 가입 재개 여부가 관건"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 70,000원을 내놓았다.

IBK투자증권 김태현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 IBK투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

IBK투자증권에서 SK텔레콤(017670)에 대해 "1분기 연결 영업이익이 시장 기대치 6% 상회. 배당수익률·AI 사업 모멘텀 고려해 매수 의견 유지: 향후 사이버 침해 사고 대응 및 고객 신뢰 회복 측면의 비용 부담은 불가피할 전망 이다. 특히 신규 가입자 모집 재개 시점이 향후 실적 및 주가 흐름에 주요 변수로 작용할 전망이다. 그럼에도 불구하고, 현 주가 기준 배당수익률(배당금 전년 동일 가정 시)이 6.8%로 예상되며, AI데이터센터 수요 확대, 에이닷 가입자 증가 등 AI 관련 사업 강화 기대감이 유효해 매수 의견을 유지한다."라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 "목표주가를 70,000원으로 9.1% 하향한다. 1분기 영업이익이 기대치를 상회했으나, 최근 발생한 보안 사고에 따른 유심 교체 비용과 가입자 유출 및 신규 가입자 모집 중단 등 악재를 반영해 연간 실적 추정치를 하향 조정했다. 이와 함께 과징금·과태료 등 잠재 비용 발생 가능성도 배제할 수 없다."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 IBK투자증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 70,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 77,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유진투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 65,000원을 제시한 바 있다.

[IBK투자증권 투자의견 추이]

- 2025.05.13 목표가 70,000 투자의견 매수

- 2025.04.16 목표가 77,000 투자의견 매수(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2025.05.13 목표가 66,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2025.05.13 목표가 65,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2025.05.13 목표가 67,000 투자의견 BUY 대신증권

- 2025.05.13 목표가 70,000 투자의견 매수 IBK투자증권