씽크풀

다올투자증권에서 28일 지오엘리먼트(311320)에 대해 "25년부터 자회사도 1인분 시작"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 15,000원을 내놓았다.

다올투자증권 고영민 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 다올투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다.

◆ Report briefing

다올투자증권에서 지오엘리먼트(311320)에 대해 "자회사의 경우, 기존 본업은 가전사업부 였으나 신규로 반도체 사업(베이크 히터)을 전개할 예정. 25년 실적 추정치 하향으로 적정주가 15,000원으로 하향하나, 고객사 중 미세화 관련 장비/소재사 비중이 높은 만큼 여타 부품사 대비 안정적 실적 흐름이 이어질 수 있다는 점이 중요. 특히 25년 사회사 인수 효과가 본격화 되면서 선사 외형 성장이 확인될 수 있나는 점을 주목하며 선호 의견 제시."라고 분석했다.

또한 다올투자증권에서 "매출액 136억원(+284%, 이하 YoY), 영업이익 19억원(흑자전환) 전망. 미세화 관련 핵심 장비/소재사들이 주요 고객사라는 점에서 전분기 대비 오더 감소 없이 3분기도 견조한 제품 출하가 이어진 것으로 파악. 2분기부터 새로 인수한 자회사(가전사업부) 실적이 연결로 인식, 매출액 45억원 추정. 25년 베이크 히터 매출액은 40억원으로 추정되며, 해당 사업의 중기적 OPM은 20~30% 수준 예상."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

다올투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 다올투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 15,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

[다올투자증권 투자의견 추이]

- 2024.10.28 목표가 15,000 투자의견 BUY

- 2024.07.09 목표가 18,000 투자의견 BUY

- 2024.05.31 목표가 18,000 투자의견 BUY

- 2024.02.14 목표가 18,000 투자의견 BUY

- 2023.11.21 목표가 18,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.10.28 목표가 15,000 투자의견 BUY 다올투자증권