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신한투자증권에서 29일 효성첨단소재(298050)에 대해 "견고한 본업 및 탄소섬유 저점 통과"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 520,000원을 내놓았다.

신한투자증권 이진명 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 효성첨단소재(298050)에 대해 "견조한 본업 및 탄소섬유 정상화로 하반기 방향성은 위. 타이어보강재 호실적과 탄소섬유 수익성 정상화로 하반기 이익 모멘텀 확대. 타이어보강재는 상반기 대비 물량 증가폭 제한적이나 견조한 교체용 타이어 수요 지속. 2Q24 Review: 본업 호실적에도 슈퍼섬유 부진으로 컨센서스 하회. 투자의견 '매수', 목표주가 520,000원 유지. 견고한 본업에도 성장 동력인 탄소섬유 수익성 둔화로 주가는 약세 흐름 지속. 그럼에도 본업의 안정적인 실적과 하반기 탄소섬유 수익성 정상화 및 사업가치(1.3조원)를 감안할 경우 업사이드 여전히 유효."라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "2Q24 영업이익 658억원(+3%, 이하 QoQ)으로 컨센서스 706억원 하회. 타이어보강재는 560억원(-0.4%) 기록. 유럽/북미향 교체용 타이어 수요 증가하는 가운데 해상운임 영향 등으로 판가 상승(+2%). Top-tier 고객 비중 높게 유지되며 수익성도 개선(+0.4%p). 슈퍼섬유(탄소섬유&아라미드)는 17억원(-23%)으로 부진. 아라미드는 판가 하락(-3%)이 지속되며 적자폭 확대. 탄소섬유는 중국 신규 공장 가동에 따른 매출액 성장에도 저가 제품 비중 확대로 수익성 둔화(-1%p)."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년7월 610,000원까지 높아졌다가 2024년4월 520,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 520,000원으로 제시되고 있다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 520,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 6.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한국투자증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 530,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 440,000원을 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2024.07.29 목표가 520,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.07.12 목표가 520,000 투자의견 BUY

- 2024.06.18 목표가 520,000 투자의견 BUY

- 2024.04.29 목표가 520,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.04.11 목표가 550,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.07.29 목표가 520,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2024.07.29 목표가 510,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2024.07.29 목표가 440,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2024.07.29 목표가 530,000 투자의견 매수(유지) 한국투자증권