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신한투자증권에서 14일 파마리서치(214450)에 대해 "믿음의 종목"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 300,000원을 내놓았다.

신한투자증권 정희령 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 파마리서치(214450)에 대해 "리쥬란 수출의 또 한 번 레벨업이 예상되는 2025년. 이익 기준 컨센서스 6% 상회. 추정치 대비 의약품 및 화장품 사업부 하회했음에도 핵심 사업부 리쥬란의 높은 수요가 전사 외형 성장을 견인. CVC 보유의 동남아 에스테틱샵 내 침투 시작된 것으로 파악. 현재 리쥬란 기진 출국 내 높은 비중이 동남아인 점 고려 시 25년 의료기기 사업부 성장세크게 레벨업 가능. 3Q24 Re: 리쥬란이 예상보다 더 잘 팔림. 목표주가 300,000원으로 상향."라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "3분기 매출액 892억원 기록하며 컨센서스 부합. 의료기기 실적 506억원으로 당사 추정치 약 10% 상회. 리쥬란 및 콘쥬란 전분기 대비 각각 10억원, 76억원 성장. 화장품 사업부는 면세점 채널 둔화로 전분기 대비 21.6% 감소. 의약품 사업부는 전분기 대비 11% 감소. 다만 이는 3분기 주문이 100유닛에 집중됨에 기인하며 여전히 수요가 공급을 초과하는 상황."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

목표주가는 240,000원이 고점으로, 반대로 200,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 300,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 300,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 8.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 300,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 BNK투자증권은 투자의견 '매수(신규)'에 목표주가 230,000원을 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2024.11.14 목표가 300,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.10.22 목표가 240,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.09.06 목표가 240,000 투자의견 매수

- 2024.08.14 목표가 240,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.08.08 목표가 240,000 투자의견 매수(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.11.14 목표가 300,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2024.11.14 목표가 275,000 투자의견 BUY(유지) LS증권

- 2024.11.14 목표가 260,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2024.11.14 목표가 300,000 투자의견 BUY 상상인증권