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신한투자증권에서 25일 티에스이(131290)에 대해 "호실적보다 2025년에 주목"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 65,000원을 내놓았다.

신한투자증권 오강호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 높아졌는데, 이번에 조정된 목표가는 이전수준보다는 낮은 수준이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 티에스이(131290)에 대해 "4분기 실적 호조 기록, 2025년 성장 기대감 확대: 최근 IT 밸류체인 동향 1) 레거시 반등, 2) 2025년 성장 유무. 분기 호실적 에서 보여준 성장 스토리 주목. 디램용 프로브카드 제품 포트폴리오 확대를 통한 성장 동력 → 실적과 밸류에이션 재평가 이유. 기존 레거시의 경우도 2024년 대비 성장 체력 긍정적 전망. 주가 우상향 View 전망 유지"라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "4분기 영업이익 137억원(+1,389%, 이하 전년대비, 4Q23 9억원) 기록. 컨센서스 대비 7%를 상회한 호실적. 영업이익률 13.3%(+12%p) 기록. 1) 프로브카드(반도체 칩과 테스트 장비 연결 부품): 매출액 330억원(+186%, 기존 추정치 203억원)으로 서프라이즈 기록. 디램용 프로브카드 매출 확대가 실적 성장 견인. 테스트 소켓: 매출액 120억원(+20%, 기존 추정치 95 억원), 3) 자회사: 연결 매출액 334억원(+15%, 추정치 부합) 기록"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2024년3월 75,000원까지 높아졌다가 2024년11월 62,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 65,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 65,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2025.02.25 목표가 65,000 투자의견 매수

- 2024.11.26 목표가 62,000 투자의견 매수

- 2024.11.14 목표가 75,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.09.26 목표가 75,000 투자의견 매수

- 2024.08.27 목표가 75,000 투자의견 매수

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2025.02.25 목표가 65,000 투자의견 매수 신한투자증권