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SK증권에서 23일 대한제강(084010)에 대해 "철근 업황 회복을 기대"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 16,000원을 내놓았다.

SK증권 이규익 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 SK증권에서 8개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견과 동일한 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

SK증권에서 대한제강(084010)에 대해 "철근 업황 부진은 지속되고 있지만 그럼에도 동사는 최근 총 47.5만 톤 규모의 관급 물량을 수주(계약 기간 24/05-25/06)하며 버틸 수 있는 힘이 생겼음. 기존에도 관급 물량은 있었으나 월평균 1만 톤 수준이었기에 관급 물량의 증가는 실적의 하방을 지지해줄 것으로 기대. 아울러, 25%에 달하는 자사주 물량에 대한 활용도 기대되기 때문에 투자의견 매수와 목표주가 16,000원을 유지."라고 분석했다.

또한 SK증권에서 "1분기 연결 기준 실적은 매출액 2,790억원(-29.2% YoY, -14% QoQ), 영업이익 60억원(-80.3% YoY, -13.7% QoQ)을 기록. 2분기 연결 실적은 매출액 3,158억원(-25.3% YoY, +13.2% QoQ), 영업이익 131억원(-73% YoY, +117.8% QoQ)을 기록할 것으로 예상. 2분기 연결 기준 판매량은 33.2만 톤(-27.3% YoY, +16% QoQ)을 기록할 것으로 전망. 계절적 성수기와 최근 관급 공사 신규 수주 물량 반영되기 시작하며 전분기 대비 증가한 판매량을 기록할 것으로 예상되나 여전히 철근 가격과 스프레드는 하락세를 보이고 있기 때문에 실적 개선폭은 제한적일 것으로 전망"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

SK증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 SK증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 16,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 BNK투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 18,500원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 15,000원을 제시한 바 있다.

[SK증권 투자의견 추이]

- 2024.05.23 목표가 16,000 투자의견 BUY

- 2023.09.04 목표가 16,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.05.23 목표가 16,000 투자의견 BUY SK증권

- 2024.05.17 목표가 18,100 투자의견 BUY 현대차증권

- 2024.04.09 목표가 15,000 투자의견 BUY 하이투자증권

- 2024.02.26 목표가 18,500 투자의견 BUY BNK투자증권