씽크풀

교보증권에서 20일 엘앤에프(066970)에 대해 "북미 고객사의 판매량 성장 수혜"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 140,000원을 내놓았다.

교보증권 최보영 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 교보증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

교보증권에서 엘앤에프(066970)에 대해 "2025년 전망: 성공적인 4680 제품향 공급 개시와 1Q25 2170의 출하에 따라 점진적 물량회복 기대. 재고평가손실 최대한 반영되며 2025년 손익개선 전망. 북미 고객사의 2025년 판매량 성장과 트럼프 정부 수혜를 같이할 것"라고 분석했다.

또한 교보증권에서 "4Q24 매출액 3,462억원(YoY ？47.3% QoQ-1.5%), 영업이익 -1,004억원(YoY적지, QoQ적지) 전망. 전방시장 불확실성에 따라 고객사들의 투자 결정이 지연되며 NCM523 제품 출하량 역시 부진한 가운데 NCMA90 제품 출하량은 +4.2% 수준으로 회복 전망. 원자재 가격 QoQ -4% 하락 전망하며 재고자산평가손실 반영 여부에 따라 영업적자 더욱 확대될"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

교보증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2024년3월 250,000원까지 높아졌다가 2024년8월 140,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 140,000원으로 제시되고 있다.

오늘 교보증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 140,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 10.6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 260,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 흥국증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 120,000원을 제시한 바 있다.

[교보증권 투자의견 추이]

- 2024.11.20 목표가 140,000 투자의견 BUY

- 2024.11.05 목표가 140,000 투자의견 BUY

- 2024.10.17 목표가 140,000 투자의견 BUY

- 2024.08.07 목표가 140,000 투자의견 BUY

- 2024.05.13 목표가 250,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.11.20 목표가 140,000 투자의견 BUY 교보증권

- 2024.11.14 목표가 155,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2024.11.06 목표가 160,000 투자의견 BUY 한화투자증권

- 2024.11.06 목표가 260,000 투자의견 BUY 유안타증권