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◆ Report briefing

진입하기 좋은 시점

KB증권에서 코텍(052330)에 대해 "산업용 디스플레이 세계 1위 기업으로 카지노 슬롯머신, 전자칠판, 의료기기 등에 적용되는 디스플레이를 생산. 1Q23 연결기준 매출액 856억원(-5.5% YoY), 영업이익 34억원(+423.1% YoY, 영업이익률 4.0%), 지배주주순이익 48.9억원 (+144.1% YoY)을 기록. 체크포인트 1) 베트남 생산 비중 확대로 판관비 감소 2) 원재료 가격 하락에 따른 수익성 개선 3) 커브드, Button Deck 비중 확대로 이익 증가 예상"라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "교환사채, 전환사채(총 380억원)가 존재. 발행주식수 대비 24% 수준. 경쟁강도가 치열한 전자칠판 사업은 축소 또는 철수할 가능성이 있음"라고 밝혔다.