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신한투자증권에서 13일 대우건설(047040)에 대해 "4Q24 Preview: 더딘 믹스개선으로 실적 기대 하회"라며 투자의견을 'TRADING BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 3,500원을 내놓았다.

신한투자증권 김선미 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'TRADING BUY'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견인 '매수(유지)'에서 한단계 내려앉은 것이고 반면에 작년 연말의 매매의견을 기준으로 볼때에도 역시 '매수'의견에서 'TRADING BUY로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하던 목표가가 최근 두차례 연속 낮아지고 있는데 이번에 조정된 폭이 이전보다는 줄어든 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 대우건설(047040)에 대해 "해외수주보다는 주택 업황 개선이 중요, 보수적 접근 권고: 3Q24 이후 주가 약세 지속. 여전히 해외보다는 주택업체로서 강한 존재감이 원인. 25F PER 4.6배로 낮으나 탄핵정국, 고금리 및 대출규제로 인한 주택업황 부진이 지속되는 한 동사 주가 및 밸류에이션 회복 어려울 전망"라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "4Q24 연결 매출액, 영업이익 각각 2.6조원, 681억원으로 영업이익 기준 컨센서스 하회 전망. 1) 주택 현장별 믹스 변화 효과 제한적인 가운데, 2) 4Q 특성상 부문별 보수적 원가 반영 및 3) 고수익 베트남 개발사업 이익 축소 때문으로 추정"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 2024년1월 5,900원까지 높아졌다가 2024년10월 4,100원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 3,500원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 'TRADING BUY'의견 및 목표주가 3,500원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 20.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 5,000원을 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2025.01.13 목표가 3,500 투자의견 TRADING BUY

- 2024.10.31 목표가 4,100 투자의견 매수(유지)

- 2024.10.15 목표가 5,300 투자의견 매수

- 2024.07.30 목표가 5,300 투자의견 매수(유지)

- 2024.07.19 목표가 5,300 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2025.01.13 목표가 3,500 투자의견 TRADING BUY 신한투자증권

- 2025.01.10 목표가 4,000 투자의견 BUY LS증권

- 2025.01.10 목표가 4,300 투자의견 매수 미래에셋증권

- 2025.01.09 목표가 4,500 투자의견 BUY 하이투자증권