씽크풀

신한투자증권에서 5일 제일기획(030000)에 대해 "25년은 수익성 방어 ⇒ '개선'으로"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 26,000원을 내놓았다.

신한투자증권 지인해 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 제일기획(030000)에 대해 "믿고 보는 가이던스: 신뢰도 높은 가이던스는 25년 매출총이익 +5% 성장, 수익성 개선 발표. 불황에도 꾸준한 실적 성장, 밸류업, 배당수익률 감안 시 매력적"라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "4Q24 매출총이익 4,549억(+6% YoY, 이하동일), 영업이익 825억원(+8%)으로 기대치 부합. 전반적으로 BTL/디지털 중심으로 성장, 연결 자회사는 중국 /유럽 등의 부진에도 북미/중남미의 고성장 덕에 +6% 성장 시현. AI/디지털 인력 선투자(연간 +258명)로 인건비는 +10% 증가했지만, 기타 판관비 효율화로 수익성은 +0.4%p 개선. 영업외적자는 유럽 아이리스 영업권/상 표권 손상 등으로 164억원 발생했으나, 25F 추가 상각 잔여분은 제한적"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한투자증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 26,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 6.1% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 27,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 22,500원을 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2025.02.05 목표가 26,000 투자의견 매수

- 2024.10.31 목표가 26,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.04.29 목표가 26,000 투자의견 매수(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2025.02.05 목표가 26,000 투자의견 매수 신한투자증권

- 2025.02.05 목표가 24,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2025.02.05 목표가 23,500 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2025.02.05 목표가 27,000 투자의견 BUY 대신증권