씽크풀

미래에셋증권에서 25일 삼성물산(028260)에 대해 "건설, 바이오 중심의 호실적"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 190,000원을 내놓았다.

미래에셋증권 김기룡 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 미래에셋증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하다가 이번에 목표가가 상향조정되는 모습이다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 삼성물산(028260)에 대해 "2024년 1분기 연결 실적은 매출액 10.8조원(+5.4%, YoY), 영업이익 7,123억원(+11.2%, YoY)으로 시장 예상치를 6% 상회. 전사 매출액은 상사 부문 감소(-19%, YoY)에도 불구, 건설(+21%, YoY)과 바이오(+31%, YoY) 부문이 성장을 견인. 건설 부문 영업이익은 미국 테일러, 평택 P4 등 하이테크 공정 호조로 전년동기 대비 15% 증가한 약 3,370억원을 기록. 바이오와 식음 부문 영업이익은 동기간 16%, 10% 증가했고 레저 부문은 비수기 영향에도 불구, 적자 폭을 축소하며 손익 개선에 기여. "라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "투자의견 매수를 유지하나, 목표주가는 삼성전자를 비롯한 상장사 지분가치 상승분(할인율 60% 반영)을 반영해 기존 17만원에서 19만원으로 12% 상향 제시. 다각화된 사업 포트폴리오에 기반한 이익 성장과 더불어 수소 밸류체인 확대, 태양광, SMR 등의 신사업 추진 과정이 이어질 전망. 정부의 밸류업 프로그램 도입, 배당세 감면 등 정책 대응 방안에 대해 사측은 추후 확정 내용을 토대로 면밀한 검토 계획을 언급."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 미래에셋증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 190,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 3.6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 흥국증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 230,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DS투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 170,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2024.04.25 목표가 190,000 투자의견 BUY

- 2024.02.01 목표가 170,000 투자의견 BUY

- 2023.11.23 목표가 170,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.04.25 목표가 190,000 투자의견 BUY 미래에셋증권

- 2024.04.25 목표가 190,000 투자의견 BUY 유진투자증권

- 2024.04.25 목표가 230,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2024.04.15 목표가 190,000 투자의견 BUY 교보증권