씽크풀

미래에셋증권에서 16일 애경산업(018250)에 대해 "화장품 부문이 호실적 견인"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 25,000원을 내놓았다.

미래에셋증권 배송이 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨다운 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 애경산업(018250)에 대해 "2Q24 실적은 매출액 1,746억원(YoY +8%), 영업이익 185억원(YoY +12%)으로 기대치 부합 예상한다. 화장품 수출과 내수 전반 호실적이 기대. 화장품 실적은 매출액 723억원(YoY +18%), 영업이익 119억원(YoY +22%)으로 추정. 수출이 YoY +16% 양호한 성장 기대. 주력 지역인 중국이 어려운 시장상황에도 불구하고 성장 기조를 이어가고 있으며, 비중국 매출이 두 배 이상 가파르게 확대될 것으로 예상. 특히 최근 일본 성장이 고무적. 루나 브랜드를 중심으로 오프라인 확장이 빠르게 진행 중. 이에 동사 화장품 수출 내 비중국 비중은 과거 10% 미만에서 금번 분기 15% 수준까지 확대될 전망."라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "현재 주가는 12MF PER 9배에 불과. 높은 중국 비중과 더딘 수익성 개선을 이유로 할인받고 있으나 해소되는 중으로 보임. 매수 유효."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년7월 34,000원까지 높아졌다가 2024년1월 25,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 25,000원으로 제시되고 있다.

오늘 미래에셋증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 25,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 16.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 35,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2024.07.16 목표가 25,000 투자의견 BUY

- 2024.01.29 목표가 25,000 투자의견 BUY

- 2023.07.04 목표가 34,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.07.16 목표가 25,000 투자의견 BUY 미래에셋증권

- 2024.05.10 목표가 30,000 투자의견 BUY 상상인증권

- 2024.05.10 목표가 30,000 투자의견 BUY(신규) BNK투자증권

- 2024.05.10 목표가 35,000 투자의견 BUY 한화투자증권