씽크풀

NH투자증권에서 17일 롯데케미칼(011170)에 대해 "여전히 업황은 둔화 국면"라며 투자의견을 'HOLD'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 70,000원을 내놓았다.

NH투자증권 최영광 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '중립'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 낮아지다 이번에는 직전목표가보다 높은 수준으로 크게 상향반전하는 모습이다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 롯데케미칼(011170)에 대해 "투자의견 Hold 유지. 석유화학제품의 저조한 스프레드 장기화 전망. 2027년까지 지속되는 증설 사이클, 이에 따른 가동률 하락 등 큰 흐름은 아직 다운사이클 진행 중"라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "1분기 매출액 5.2조원(+5.7% q-q), 영업적자 1,192억원(적자 지속 q-q, 영업 이익률 -2.3%)으로 시장 컨센서스 소폭 상회 예상. 2024년 12월 대비 2025년 1~2월 유가 강세에 따른 긍정적 래깅 효과 및 첨단소재 계절적 이익 반등 영향 으로 전분기 대비 적자 폭 축소. 대산공장 가동 차질에 따른 기회손실은 100억원 미만으로 추정. 2분기는 유가 하락에 따른 역래깅 영향으로 적자폭 확대 전망"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

NH투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2024년4월 115,000원까지 높아졌다가 2025년2월 60,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 70,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 NH투자증권에서 발표된 'HOLD'의견 및 목표주가 70,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 24.2%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 200,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 60,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2025.03.17 목표가 70,000 투자의견 HOLD

- 2025.02.10 목표가 60,000 투자의견 HOLD

- 2025.01.02 목표가 65,000 투자의견 HOLD

- 2024.11.08 목표가 86,000 투자의견 HOLD

- 2024.10.17 목표가 90,000 투자의견 HOLD

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2025.03.17 목표가 70,000 투자의견 HOLD NH투자증권

- 2025.03.05 목표가 200,000 투자의견 BUY 유안타증권

- 2025.02.28 목표가 87,000 투자의견 매수 한국투자증권

- 2025.02.20 목표가 100,000 투자의견 BUY 하이투자증권