씽크풀

키움증권에서 21일 LG이노텍(011070)에 대해 "WWDC를 기다리며"라며 투자의견을 'BUY(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 280,000원을 내놓았다.

키움증권 김소원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(신규)'의견은 키움증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다.

◆ Report briefing

키움증권에서 LG이노텍(011070)에 대해 "2024년 매출액 21.2조원(+3% YoY), 영업이익 9,040억원(+9% YoY)으로, 시장 기대치 부합할 전망. 북미 고객사는 6월 WWDC(세계 개발자 회의)를 통해 iOS 18을 공개하고, AI 관한 구체적인 전략을 발표할 것으로 전망돼 동사에도 주요 모멘텀으로 작용할 전망. 주가는 2024년 P/B 0.9배로, 아이폰 수요 역성장이 나타 나고, 경쟁사 점유율 확대 우려가 상존했던 2018~2019년 수준을 크게 하회하는 저평가 수준으로 판단."라고 분석했다.

또한 키움증권에서 "1Q24 연결 실적은 매출액 4.5조원(-40% QoQ, +4% YoY), 영업이익 1,481억원(-69% QoQ, +2% YoY)으로, 시장 기대치를 상회할 전망. 올해 첫 6 주간 중국 내 아이폰 판매량은 -24% YoY 하락하며 아이폰 수요 부진 우려가 지속되고 있음. 그러나 아이폰 수요 부진에 대한 눈높이가 선 반영된 가운데, 실질적인 주문량 조정은 제한적이었던 것으로 파악."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

키움증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년3월 400,000원까지 높아졌다가 2023년10월 350,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 280,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 키움증권에서 발표된 'BUY(신규)'의견 및 목표주가 280,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 330,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 230,000원을 제시한 바 있다.

[키움증권 투자의견 추이]

- 2024.03.21 목표가 280,000 투자의견 BUY(신규)

- 2023.11.16 목표가 350,000 투자의견 BUY

- 2023.11.09 목표가 350,000 투자의견 BUY

- 2023.10.26 목표가 350,000 투자의견 BUY

- 2023.09.18 목표가 380,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.03.21 목표가 280,000 투자의견 BUY(신규) 키움증권

- 2024.03.19 목표가 300,000 투자의견 BUY 이베스트투자증권

- 2024.03.14 목표가 300,000 투자의견 BUY SK증권

- 2024.03.14 목표가 250,000 투자의견 BUY KB증권