씽크풀

현대차증권에서 6일 OCI홀딩스(010060)에 대해 "시총 10% 수준의 주주환원 정책. 미국 태양광 사업 회복"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 95,000원을 내놓았다.

현대차증권 강동진 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 현대차증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습이다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 OCI홀딩스(010060)에 대해 "2Q24 실적은 컨센서스와 당사 전망치를 하회. 6월 이후 폴리실리콘 출하량 감소. 2H24 폴리실리콘 사업 부진하나, 미국 태양광 프로젝트 매각 및 가정용 태양광 사업 개선 전망. DCRE는 공사원가 상승분 반영으로 하반기 수익성 추가 악화 전망. 올해 1,250억원 수준의 주주환원. 시가총액 대비 약 10%에 육박. 주가 하방 경직성 확보."라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "2Q24 실적은 매출액 9,499억원(+9.8% qoq, +59.8% yoy), 영업이익 896억원(-9.8% qoq, -32.1% yoy) 기록하여 당사 전망 및 컨센서스를 하회하는 부진한 실적 기록. 폴리실리콘 사업: 6월 동남아 우회 중국 제품에 대한 관세 부과 재개. OCIE: 3Q24 실적에는 태양광 프로젝트 매각 매출 약 200억원 반영. DCRE: 공사 원가 상승에 따른 비용부담 증대. 하반기 실적 악화될 것. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

현대차증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년7월 170,000원까지 높아졌다가 2024년7월 95,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 95,000원으로 제시되고 있다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 95,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 17.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 흥국증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 140,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 키움증권은 투자의견 'OUTPERFORM'에 목표주가 89,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2024.08.06 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2024.07.22 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2024.05.08 목표가 140,000 투자의견 BUY

- 2024.02.08 목표가 140,000 투자의견 BUY

- 2024.01.15 목표가 170,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.08.06 목표가 97,000 투자의견 BUY 유진투자증권

- 2024.08.06 목표가 95,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2024.07.19 목표가 89,000 투자의견 OUTPERFORM 키움증권

- 2024.07.16 목표가 120,000 투자의견 BUY LS증권