씽크풀

신한투자증권에서 30일 삼성전기(009150)에 대해 "좋아할 수 밖에 없는 성장 스토리"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 210,000원을 내놓았다.

신한투자증권 오강호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌는데 이번에 조정된 상승폭은 이전보다 다소 둔화된 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 삼성전기(009150)에 대해 "1Q24 영업이익 +29% YoY, +63% QoQ 기록, 반가운 성장. 2024년 확실한 투자포인트 AI, 2025년 디바이스 수요 개선까지. 실적 개선 속도에 주목할 타이밍. 2024년 반등의 트리거는 AI 시장 개화. 목표주가는 210,000원으로 기존 대비 5% 상향. 1Q24 호실적 기록에 따른 추정치 조정. 2024년 BPS 108,817원에 Target P/B 1.9배를 적용 산출. 목표 배수는 실적 회복 구간 2020~21년 P/B 평균값이다. 투자의견 ‘매수’를 유지."라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "추정치(영업이익 1,707억원)를 상회한 호실적. 1Q24 매출액 2.6조원(+30% YoY), 영업이익 1,803억원(+29% YoY)을 기록. 컴포넌트, 광학통신솔루션 등 주요 사업 매출 성장이 실적 성장을 견인. 이번 실적 성장의 Key는 고부가 제품 판매 확대. 1. 컴포넌트: 매출액 1조원(+24% YoY, +5% QoQ)을 기록. AI 서버, 파워 등 산업용 제품 공급 증가가 긍정적. 2. 광학통신솔루션 및 패키지: 광학통신솔루션 및 패키지 매출액은 각각 1.2조원(+47% YoY), 4.3천억원(+8% YoY)을 기록."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 200,000원이 고점으로, 반대로 180,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 210,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 210,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 7.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 220,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 180,000원을 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2024.04.30 목표가 210,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.04.19 목표가 200,000 투자의견 BUY

- 2024.02.02 목표가 180,000 투자의견 매수(유지)

- 2023.10.27 목표가 180,000 투자의견 매수(유지)

- 2023.07.27 목표가 185,000 투자의견 매수(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.04.30 목표가 210,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2024.04.30 목표가 190,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2024.04.30 목표가 195,000 투자의견 BUY SK증권

- 2024.04.30 목표가 200,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권