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한국투자증권에서 1일 GS건설(006360)에 대해 "회복의 전조"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 27,000원을 내놓았다.

한국투자증권 강경태 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '트레이딩매수'의견에서 '매수로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 GS건설(006360)에 대해 "시장 기대에 부합한 영업이익, 건축 부문 정산이익과 플랜트 부문 외형 회복이 특징. 본업 체력 회복, 재무건전성 향상 기회 모두 열려 있음. 매수 의견과 목표주가 27,000원 유지(목표 P/B 0.47배, ROE 5.4%, COE 7.6%). 건설 업종 Top-pick. 본업 체력 회복과 더불어 GS이니마 매각으로 인한 재무건전성 향상 기회까지 감안해 매수할 때."라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "3분기 연결 매출액은 3조 1,092억원(+0.1% YoY, -5.7% QoQ), 영업이익은 818억원(+36.0% YoY, -12.5% QoQ, OPM +2.6%)을 기록. 매출액과 영업이익 모두 컨센서스에 부합하는 것. 영업이익이 지난해 같은 기간에 비해 큰 폭으로 증가한 이유는 두 가지. 첫째, 분기 매출액의 60% 이상을 차지하는 건축/주택 부문 원가율이 전년동기대비 2.9%p 하락했기 때문. 둘째, 플랜트와 인프라 부문의 외형과 수익성이 동시에 개선됐기 때문. 특히, 플랜트 매출액(+39.2% YoY)이 2022년 4분기 이후 7개 분기 만에 1,000억원대를 회복한 점에 주목."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 27,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 11.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 28,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나증권은 투자의견 'NEUTRAL(유지)'에 목표주가 19,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2024.11.01 목표가 27,000 투자의견 매수

- 2024.10.02 목표가 27,000 투자의견 매수(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.11.01 목표가 27,000 투자의견 매수 한국투자증권

- 2024.11.01 목표가 22,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2024.11.01 목표가 19,000 투자의견 NEUTRAL(유지) 하나증권

- 2024.11.01 목표가 27,000 투자의견 BUY 한화투자증권