씽크풀

한국투자증권에서 15일 삼양식품(003230)에 대해 "3Q24 Review: 충분한 수요"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 770,000원을 내놓았다.

한국투자증권 강은지 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 삼양식품(003230)에 대해 "3분기 실적은 컨센서스에 부합. 본격적인 유럽 공략 시작. 한편 삼양식품은 7월 말 네덜란드에 유럽 법인을 설립. 향후 유럽 유통망 확대가 기대되며 이를 통해 2025년 상반기 이후 밀양 2공장 가동 시 해외 매출액 증가세가 더욱 가팔라질 것. 투자의견 매수, 목표주가 77만원 유지. 밀양 2공장 가동을 통한 실적 성장 여력을 감안한다면 최근 주가 조정을 매수 기회로 활용할 것을 추천."라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "3분기 실적은 매출액 4,390억원(+30.9% YoY, +3.4% QoQ), 영업이익 873억원(+101.0% YoY, -2.4% QoQ, OPM 19.9%)을 기록하며 시장 기대에 부합. 중국 법인 매출액은 1,183억원(+43.5% YoY, +24.6% QoQ)을 기록. 간식 매장 출고량이 증가하며 중국 법인 매출액이 큰 폭으로 증가. 4분기에도 광군제와 춘절 수요로 중국 법인 매출액이 증가할 전망. 미국 법인 매출액은 976억원(+97.1% YoY, -0.1% QoQ)을 기록. 현지 수요는 여전히 견조하지만 제한적인 불닭볶음면 생산 여력 탓에 멕시코/캐나다향 매출액이 소폭 감소한 것으로 파악."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한국투자증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 770,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 800,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 710,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2024.11.15 목표가 770,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.10.11 목표가 770,000 투자의견 매수

- 2024.08.16 목표가 770,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.07.24 목표가 770,000 투자의견 매수(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.11.15 목표가 770,000 투자의견 매수(유지) 한국투자증권

- 2024.11.15 목표가 800,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2024.11.12 목표가 750,000 투자의견 BUY 하나증권

- 2024.11.05 목표가 800,000 투자의견 BUY 한화투자증권