본문영역
흥국증권에서 27일 TCC스틸(002710)에 대해 "연말 실적 말아 올리기"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 35,000원을 내놓았다.
흥국증권 정진수 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 흥국증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
◆ Report briefing
흥국증권에서 TCC스틸(002710)에 대해 "투자의견 Buy를 유지하나 목표주가는 35,000원으로 하향. 최근 부진한 국내외 시황과 업황을 근거로 목표주가 괴리율을 조정. 다만, 연말부터 핵심 사업인 니켈도금강판 수요 회복 가시성이 높아질 것으로 기대. 니켈도금강판 수요 저점이 확인된 점과 Tesla의 낙관적인 2025년 가이던스(판매량 YoY +20~30%)가 실적 회복 기대감을 높이고 있음"라고 분석했다.
또한 흥국증권에서 "2024년 4분기 매출액은 1,591억 원(QoQ +8.6%, YoY +1.4%), 영업이익 31.8억 원(QoQ +41.5%, YoY +21.7%)으로 예상. 니켈도금강판 출하량이 QoQ +7.9% 증가하며 전사 매출액과 수익성 회복을 견인하고, OPM은 2.8%로 전분기대비(OPM 2.2%) 다소 개선될 전망. 다만, 기존 주력 사업인 주석도금강판은 부진한 업황 속 중국발 저가 공세 여파로 어려움이 가중되는 상황. 주석도금강판 부문 매출액은 전분기 수준을 겨우 유지했으며, 특히 중국산 제품과의 출혈 경쟁으로 인해 낮은 수익성이 지속되고 있음"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
오늘 흥국증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 35,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 15.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 48,000원을 제시한 바 있다.
[흥국증권 투자의견 추이]
- 2024.12.27 목표가 35,000 투자의견 BUY
- 2024.11.26 목표가 44,000 투자의견 BUY(신규)
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2024.12.27 목표가 35,000 투자의견 BUY 흥국증권
- 2024.10.21 목표가 48,000 투자의견 BUY(신규) DB금융투자
