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유진투자증권에서 16일 세아베스틸지주(001430)에 대해 "어려운 업황 지속 중"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 30,000원을 내놓았다.

유진투자증권 이유진 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 유진투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

유진투자증권에서 세아베스틸지주(001430)에 대해 "Investment Point 1) 어려운 업황: 작년 YTD로 니켈과 철스크랩 가격은 각각 -45%, -16% 하락했고 이에 따라 판가도 하락세를 피하기 어려웠음. 나아가 중국으 로부터의 특수강 수입 급증도 업황의 어려움 가중(중국 수입량: 특수강 봉강 +52%yoy, 스테인리스 봉강 +44%yoy, 스테인리스 선재 +25%yoy). 2) 단계적일 신사업 성장세: 사우디아라비아의 STS 무계목 강관 공장은 '25년 상반기에 준공될 예정이며, CASK 350억원 수주 분량은 '24년 1분기부터 반영될 전망. 추가적인 CASK 수주 모멘텀 기대"라고 분석했다.

또한 유진투자증권에서 "4분기 연결 매출액 8,572억원(-10.7%qoq, -20.6%yoy), 연결 영업이익 69억원(-83.3%qoq, +108.7%yoy) 전망. 재고자산손실평가, 판가 하락 모두 실적 감소에 영향. 탄소강 롤마진은 -4만원/톤, STS 롤마진은 -43만원/톤 악화가 예상되며 이는 각각 -60억, -476억원의 이익 감소 효과를 나타낼 것으로 판단. 1월까지 판가는 지속 하락세를 보이고 있으나 최근 철스크랩 가격 반등이 일어나고 있어 판가 인상 전까지는 트레이딩 관점에서 접근 유효"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 유진투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 30,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 35,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 28,000원을 제시한 바 있다.

[유진투자증권 투자의견 추이]

- 2024.01.16 목표가 30,000 투자의견 BUY

- 2023.11.03 목표가 30,000 투자의견 BUY

- 2023.08.04 목표가 30,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.01.16 목표가 29,000 투자의견 BUY 하이투자증권

- 2024.01.16 목표가 30,000 투자의견 BUY 유진투자증권

- 2024.01.11 목표가 29,000 투자의견 BUY 신한투자증권

- 2024.01.11 목표가 28,000 투자의견 BUY 삼성증권