씽크풀

BNK투자증권에서 17일 일진머티리얼즈(020150)에 대해 "동박 고성장, 고수익성 지속"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 150,000원을 내놓았다.

BNK투자증권 김현태 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 BNK투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 상향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 15.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

BNK투자증권에서 일진머티리얼즈(020150)에 대해 "동 가격 및 환율 상승으로 이익 추정치가 상향됐고, 말레이법인에 이어 추가 증설이 예상되는 점, 배터리소재 Peers Valuation이 높아진 점을 감안해 Multiple도 상향 조정했다. 상장된 동박 업체가 여럿 있으나, 동사만이 동박 Pure play가 가능하다는 점에서 타 업체 대비 높은 Valuation이 합당하다고 생각됨. "라고 분석했다.

또한 BNK투자증권에서 "3Q 실적은 OP 236억원으로 예상을 10% 가량 하회했으나, 매출액, NP 등은 예상보다 양호했음. 4Q 매출 2,256억원 (+70% yoy), OP 283억원 (+109% yoy)이 예상됨. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

BNK투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년11월 60,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 150,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 BNK투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 150,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 15.4% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 95,000원을 제시한 바 있다.

[BNK투자증권 투자의견 추이]

- 2021.11.17 목표가 150,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.09.13 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.05.28 목표가 80,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.01.20 목표가 80,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.11.17 목표가 150,000 투자의견 BUY(유지) BNK투자증권

- 2021.11.16 목표가 137,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2021.11.16 목표가 128,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2021.10.06 목표가 145,000 투자의견 BUY(신규) 키움증권