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신한투자증권에서 11일 CJ대한통운(000120)에 대해 "3Q24 Review: CL, 건설 부문 기대 상회"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 150,000원을 내놓았다.

신한투자증권 명지운 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 CJ대한통운(000120)에 대해 "다양한 택배 성장 재료. 중국 이커머스 물량 성장(YoY +59%, 이하 YoY), 신세계와의 협업, 2025년 1월 시작하는 7일 배송 서비스로 택배 물동량 성장 지속(2025년 +5%). 네이버가 이커머스 강화 발표(내년 상반기 ‘네이버 플러스 스토어’ 앱 출시). 7일 배송 서비스와의 시너지 기대, 시장 점유율 확대 전망. 3Q24 Review: 택배를 커버하는 CL, 건설. 투자 의견 ‘매수’ 목표 주가 150,000원 유지. 7일 배송 서비스로 쿠팡의 시장 파이를 가져올 수 있을지 지켜볼 필요."라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "매출 2조 9,758억원(YoY +1%, 이하 YoY), 영업이익 1,416억원(+14%)를 기록하며 영업이익 시장 추정치를 6% 상회. CL 부문의 성장세, 건설 부문 수익성 향상 덕분. 미얀마 철수로 일회성 영업외손실 130억원. [택배/이커머스] 매출 8,982억원(-0%), 영업이익 540억원(-3%). 소비 트렌드가 여행 같은 서비스로 몰리며 3분기 성장 주춤. 4분기에는 최성수기 영향으로 물량 증가 전망. [CL] 매출 7,684억원(+6%), 영업이익 512억원(+16%). P&D 매출은 소폭 감소. 1PL에서 3PL로 전환하는 트렌드 지속되며 W&D 신규 수주 확대. [글로벌] SCFI 상승하며 포워딩 특화물류 사업 호조. 매출, 수익성 성장. [건설] 건설자재 가격이 정상화되면서 수익성 개선. 올해 활발한 수주로 성장 기대."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

목표주가는 2024년3월 181,000원까지 높아졌다가 2024년7월 150,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 150,000원으로 제시되고 있다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 150,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한국투자증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 160,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 LS증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 123,000원을 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2024.11.11 목표가 150,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.10.18 목표가 150,000 투자의견 매수

- 2024.07.23 목표가 150,000 투자의견 매수

- 2024.07.10 목표가 150,000 투자의견 BUY

- 2024.05.13 목표가 175,000 투자의견 매수(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.11.11 목표가 150,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2024.11.11 목표가 150,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2024.11.11 목표가 123,000 투자의견 BUY(유지) LS증권

- 2024.11.11 목표가 160,000 투자의견 매수 한국투자증권