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LS증권에서 25일 LS ELECTRIC(010120)에 대해 '목표주가 괴리율 조정에도 상승여력은 최강'라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 240,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 61.0%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ LS ELECTRIC 리포트 주요내용
LS증권에서 LS ELECTRIC(010120)에 대해 '3Q24 영업이익 컨센서스 전망치 하회, 당사 전망치 부합. 전력 부문 YoY 소폭 숨고르기. But, 핵심 사업지표인 수주는 대호조. 자동화 부문 1H24 턴어라운드 시그널 보이다 3Q24 재차 숨고르기. 전방산업 회복 지연으로 확실한 턴어라운드까지는 시간 소요 전망. 목표주가는 괴리율의 기계적 조정 위해 적용 Multiple 하향 통해 다소 하향. 그럼에도 상승여력 막강 + 밸류 유의성 제고. Buy 유지.'라고 분석했다.

또한 LS증권에서 '3Q24 연결영업실적은 매출 10,212 억원(yoy Flat, qoq -10%), 영업이익 665 억원(yoy -5%, qoq -39%), 영업이익률 6.5%(yoy 0.4%P↓, qoq 3.2%P↓)로서 영업이익은 yoy 로는 소폭 숨고르기, qoq 로는 이례적 슈퍼 서프라이즈였던 전분기 대비 대폭 Normalizing 이었으며 시장 컨센서스 전망치는 대폭 하회했으나 당사 종전 전망치에는 부합했음.'라고 밝혔다.


◆ LS ELECTRIC 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 265,000원 -> 240,000원(-9.4%)
- LS증권, 최근 1년 목표가 지속 상승
LS증권 성종화 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 240,000원은 2024년 10월 17일 발행된 LS증권의 직전 목표가인 265,000원 대비 -9.4% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 LS증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 10월 31일 110,000원을 제시한 이후 최고 목표가인 292,000원과 최저 목표가인 100,000원을 한 번씩 제시하였다.
이번 리포트에서는 최고 목표가에는 미치지 못하지만 처음 목표가 대비 상승한 가격인 240,000원을 제시하였다.


◆ LS ELECTRIC 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 233,562원, LS증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
오늘 LS증권에서 제시한 목표가 240,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 233,562원 대비 2.8% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 SK증권의 300,000원 보다는 -20.0% 낮다. 이는 LS증권이 타 증권사들보다 LS ELECTRIC의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 233,562원은 직전 6개월 평균 목표가였던 119,417원 대비 95.6% 상승하였다. 이를 통해 LS ELECTRIC의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.