씽크풀

IBK투자증권에서 18일 현대건설기계(267270)에 대해 "수익성 회복과 시너지 효과 기대 유효"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 40,000원을 내놓았다.

IBK투자증권 이상헌 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 IBK투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 상회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 공격적으로 표현한 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 12.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

IBK투자증권에서 현대건설기계(267270)에 대해 " 투자포인트는 1) 2021년은 코로나로 위축되었던 해외 시장의 회복과 비용 기저효과로 미드 싱글 수준의 영업이익률 회복이 기대됨. 2) 두산인프라코어와의 시너지 효과가 기대됨. 엔진 및 유압실린더 등 주요 핵심부품의 공용화 뿐만 아니라 R&D, 판매망, 구매 등에서 시너지 창출을 통해 제품경쟁력과 점유율을 높이는데 기여할 것으로 전망됨. "라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 "2021년 매출액과 영업이익은 각각 2조 7,129억원(+5.1% yoy), 1,304억원(+38.7% yoy), 영업이익률은 4.8%(+1.2%p yoy)로 전망됨. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 IBK투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 40,000원은 전체의견을 소폭 상회하는 수준으로 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 공격적으로 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 13% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY(상향)'에 목표주가 41,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 28,100원을 제시한 바 있다.

[IBK투자증권 투자의견 추이]

- 2021.01.18 목표가 40,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.11.24 목표가 40,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.01.18 목표가 40,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권

- 2021.01.14 목표가 39,000 투자의견 BUY 대신증권

- 2021.01.13 목표가 36,000 투자의견 HOLD(유지) KB증권

- 2020.12.07 목표가 41,000 투자의견 BUY(상향) NH투자증권