씽크풀

한국투자증권에서 7일 RFHIC(218410)에 대해 "4Q10 Preview: 늦어진 해외 모멘텀"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 44,000원을 내놓았다.

한국투자증권 조철희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 비교적 조정폭이 크게 줄어든 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 25.5%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 RFHIC(218410)에 대해 "4분기 실적은 예상을 하회. 미국산 제품 사용에 더 조심스러운 화웨이, 2020년 추정치 하향. "라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "4분기 예상 매출액은 220억원, 영업이익 27억원이다. 2020년추정 매출액을 2,356억원으로 474억원 하향한다. "라고 밝혔다.

한편 "202년 실적 추정치를 하향, 목표주가를 44,000원으로 19% 낮췄다. 비미국산 원재료 사용제품이 하훼이에 공급되기 시작하면 회사의 매출액 가이던스는 상향될 것이다. 다만 공급 시점에 대한 불확실성은 여전히 남아있어 의미 있는 주가 상승은 가시성이 높아진 시기 이후가 될 것이다. "라고 전망했다.

◆ Report statistics

한국투자증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년6월 39,000원이 저점으로 제시된 이후 2019년10월 54,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 44,000원으로 다소 하향조정되고 있다.

오늘 한국투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 44,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 50,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 40,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2020.01.07 목표가 44,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.11.15 목표가 54,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.10.21 목표가 54,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.07.04 목표가 39,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.06.13 목표가 39,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.01.07 목표가 44,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권

- 2019.12.10 목표가 40,000 투자의견 HOLD KB증권

- 2019.11.28 목표가 47,000 투자의견 BUY(유지) 케이프투자증권

- 2019.11.26 목표가 49,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자