우리산업홀딩..에 대한 AI매매신호
최대수익률 +26.4%
매매횟수 70번
현재 AI매매
신호는?








 
토론 게시판
[우리산업(215360)] 3Q20 Review: 상대적 매력을 갖추기까지 시간이 필요
20/11/17 08:37(211.201.***.113)
조회 269 추천 0 반대 0
* 견조한 수익성에도 모멘텀 부족: 현대/기아차 xEV판매증가에도 전년도 기저효과로 PTC 매출감소. 우리엠오토모티브 매출은 정체 상황.

* 2021년 PTC히터매출 고성장 예상: 현대/기아차 전기차 생산 증가 및 코로나19로 지연되었던 전기차 신규모델 생산이 시작되면서 PTC히터 매출 1,000억원 돌파 전망. 다만 대형사의 실적 성장과 Valuation 매력, 사업구조 변화에 관심이 집중되면서 동사에 대한 투자매력이 발생하기까지 시간이 필요. Hold 의견 유지.
 

실적 해석 및 시사점

3Q20 실적, 수익성 회복: 현대/기아차의 한국공장 가동률 회복에 힘입어 영업이익률 5.1%기록.

▶ PTC매출 169억원(-8.5%YoY): 현대/기아차 xEV판매증가(132,698대 /+50.3%YoY)에도 테슬라 모델S, 모델X의 판매대수 감소(15,275대 /-12.6%YoY)로 PTC매출 감소. 

 우리M오토모티브 매출 정체: 매출액 39억원(+11.3%YoY) 및 순이익 2억원기록(흑자전환YoY). 고객사인 만도와 레이다 생산 협상이 지연되면서 분기매출 정체 

2021년, PTC매출 고성장 전망: 현대/기아차 전기차 납품 외에 지연되었던 전기차 생산이 시작되면서 PTC히터 매출은 1,235억원(+80%YoY) 및 매출비중 34%(+10%pYoY) 전망. 

 2H20, FCA 전기차 납품 확대 전기차모델 520, 560, 332에 PTC히터(최대 300억원) 납품 시작. FCA B세그먼트 전기차 신규수주(연간 200억원 예상). 

 벤처업체 신규납품: 리비안 연간 80억원(2021년 생산). 카누 연간 70~100억원(2022년 7월 생산)

삼성 임은영
현재 351명이 증권가속보3님을 관심회원으로 설정 하였습니다.




운영배심원 의견 ?
신고하기
다음글
[우리산업(215360)] 이제 테슬라 없이도 달린다
이전글
[우리산업(215360)] PTC 히터 매출, 2개 분기 연속 반등