씽크풀

SK증권에서 27일 KH바텍(060720)에 대해 "잠재력 높은 전방 시장과 확고한 지위"라며 투자의견을 'BUY(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 28,000원을 내놓았다.

SK증권 이동주 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(신규)'의견은 SK증권에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 28.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

SK증권에서 KH바텍(060720)에 대해 "다시 살아난 부품 힌지(Hinge). Foldable 폰 내 Hinge 부품 공급으로 반전의 계기 마련. 2020 년, 2021 년 출하량은 각각 400 만대와 1,600 만대 예상. 스마트폰 시장 내 침투율은 2021 년 기준으로도 1%에 불과. Hinge 는 Foldable 폰 내 핵심 부품. 접는 횟수에 따라 대당 탑재량도 비례해서 증가. Foldable 은 스마트폰 업황과 확연히 다른 new paradigm 으로 동사를 포함한 Foldable 관련 업체 Basket 매수 전략 유효."라고 분석했다.

또한 SK증권에서 "동사의 Hinge 관련 매출은 2019년 149억원에서 2021 년 2,600 억원 수준까지 늘어날 것으로 추정"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 SK증권에서 발표된 'BUY(신규)'의견 및 목표주가 28,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 30,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 IBK투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 27,000원을 제시한 바 있다.

[SK증권 투자의견 추이]

- 2020.05.27 목표가 28,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.05.27 목표가 28,000 투자의견 BUY(신규) SK증권

- 2020.05.19 목표가 27,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권

- 2020.05.12 목표가 30,000 투자의견 BUY 하나금융투자