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유안타증권에서 24일 삼성생명(032830)에 대해 "이익안정성과 자본적정성의 차별화된 모습 지속"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 95,000원을 내놓았다.

유안타증권 정태준 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 유안타증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 22.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

유안타증권에서 삼성생명(032830)에 대해 "4분기 이익은 2,707억원으로 당사 추정치 2,552억원과 컨센서스 1,824억원을 상회. 양호한 손해율로 보험손익이 추정치를 크게 상회하였기 때문. 투자손익과 책임준비금 전입액은 추정치를 하회하였으나 이는 변액보증준비금 헤지 영향. 연초 대비로도 헤지비율이 상승하고 있고 경영진은 IFRS17 도입 이전까지 헤지비율을 점차 늘려나갈 계획이기 때문에 향후 이익 안정성은 더욱 증진될 전망. "라고 분석했다.

또한 유안타증권에서 "연간 주당배당금은 2,500원으로 추정치에 부합한 가운데 자본비율과 LAT 잉여는 추가로 상승하며 차별화된 자본적정성을 시현. 올해는 코로나19로 감소했던 보험금 청구가 증가하며 보험손익이 작년대비 감소할 전망이지만 삼성전자 특별배당금 영향으로 이익과 배당은 크게 증가할 것으로 예상."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

유안타증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년2월 80,000원이 저점으로 제시된 이후에 최근에는 95,000원까지 상향조정되고 있다.

오늘 유안타증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 95,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 106,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 76,000원을 제시한 바 있다.

[유안타증권 투자의견 추이]

- 2021.02.24 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.11.23 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.11.13 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2020.10.12 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.08.14 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.02.24 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2021.02.24 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2021.02.24 목표가 106,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2021.02.23 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지) KB증권