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한화투자증권에서 20일 현대모비스(012330)에 대해 "올해보다는 내년"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 390,000원을 내놓았다.

한화투자증권 김동하 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 한화투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 43.4%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한화투자증권에서 현대모비스(012330)에 대해 "내년 완성차 대비 약세 점차 탈피할 것. ①완성차 증산을 통한 실적 개선 여력 확대, ②E-GMP 기반 BEV 생산 본격화(내년 BEV 라인업↑)와 출시 지역 확대에 따른 전동화 사업성장세 강화, ③MECA(Mobility, Electrification, Connectivity, Autonomous) 전환으로 인한 그룹 내 핵심 전장부품 업체 지위 부각 가능성등을 고려 시 재차 기업가치 제고가 가능할 것으로 기대됨. "라고 분석했다.

또한 한화투자증권에서 "3Q21 연결 실적은 매출액 9.62조원(-4%, 이하 yoy), 영업이익 5,033억원(-16%), 지배지분 순이익 5,948억원(+52%)으로 시장 컨센서스(매출액 9.99조원, 영업이익 5,512억원)을 하회할 것으로 전망함. 4Q21은 실적 반등을 전망함(매출액 11.0조원, 영업이익 5,984억원). `22년 매출액 44.7조원(+10%), 영업이익 2.64조원(+22%)으로 실적개선세 확대를 전망함. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한화투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년10월 320,000원이 저점으로 제시된 이후 2021년1월 460,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 390,000원으로 다소 하향조정되고 있다.

오늘 한화투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 390,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 530,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 330,000원을 제시한 바 있다.

[한화투자증권 투자의견 추이]

- 2021.10.20 목표가 390,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.07.26 목표가 390,000 투자의견 BUY

- 2021.07.15 목표가 460,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.04.26 목표가 460,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.04.16 목표가 460,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.10.20 목표가 390,000 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권

- 2021.10.14 목표가 390,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2021.10.12 목표가 330,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2021.10.06 목표가 340,000 투자의견 BUY DB금융투자