씽크풀

삼성증권에서 27일 LG이노텍(011070)에 대해 "파도가 아닌 조류를 보자"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 430,000원을 내놓았다.

삼성증권 이종욱 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌고 또한 목표가의 상승폭도 더욱 커진 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 30.1%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 LG이노텍(011070)에 대해 "ToF와 트리플카메라 보급을 위한 투자를 단행했던 2018년과 비슷한 수준이며, 우리는 이번 공시를 포함 2022년 Capex를 창사 최대 수준인 1.4조원으로 추정. 광학솔루션 추가 성장의 동력이 있음을 증명함과 동시에 카메라모듈 사업이 자본집약적으로 변화하며 진입장벽을 높이고 있다는 점, 그리고 여전히 EBITDA 이내에서 투자가 집행된다는 사실에 의미를 가짐"라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "4Q21 매출액 5조 7,231억원과 영업이익 4,298억원으로 기록"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 350,000원이 고점으로, 반대로 240,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 430,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 430,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 500,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 흥국증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 280,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2022.01.27 목표가 430,000 투자의견 BUY

- 2021.12.10 목표가 350,000 투자의견 BUY

- 2021.10.29 목표가 300,000 투자의견 BUY

- 2021.09.10 목표가 300,000 투자의견 BUY

- 2021.07.30 목표가 300,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.01.27 목표가 380,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2022.01.27 목표가 500,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2022.01.27 목표가 480,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2022.01.27 목표가 430,000 투자의견 BUY 삼성증권