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하이투자증권에서 1일 삼성중공업(010140)에 대해 "마지막 유상증자가 될 업황"라며 투자의견을 'BUY(상향)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 8,000원을 내놓았다.

하이투자증권 최광식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(상향)'의견은 하이투자증권의 직전 매매의견인 'HOLD(유지)'에서 한단계 격상된 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '중립'의견에서 'BUY(상향)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 상회하는 수준으로서 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 강하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데 목표가의 상승폭도 더욱 커지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 32.2%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하이투자증권에서 삼성중공업(010140)에 대해 "주가 트리거 세가지: RIG 매각, 해양 수주 재개, WTIV 수주. ① 5 기의 드릴쉽들이 매각되면서 현금화 되는 이벤트. ② BIG3 중 그래도, Coral FLNG 기성률이 75%, 인도 릴라이언스 MJ FPSO의 기성률이 16%로 가장 양호하지만, 후속 해양 수주는 필요함. ③ 카본중립을 위한 해상풍력 투자가 확대되면서, 해외 선주들의 WTIV(Wind Turbine Installation Vessels) 투자가 확대되고 있음. "라고 분석했다.

또한 하이투자증권에서 "올해 영업적자 -7,600 억원 뿐 아니라 2022 년에도 건조량 부족으로 소폭의 적자가 이어진다는 가이던스를 제시했음. 그러나 3월말의 20 척 에버그린 수주보다 확연한 흑자 수주를 하고 있으며, 남은 하반기 셔틀탱커와 LNG 선 등의 수주로 2023 년부터 매출 증가와 MIX 개선에 따른 흑자전환을 가이던스함. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하이투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 6,500원이 고점으로, 반대로 5,500원이 저점으로 제시된 이후 이번에 8,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 하이투자증권에서 발표된 'BUY(상향)'의견 및 목표주가 8,000원은 전체의견을 상회하는 수준으로서 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 강하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 23.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 9,100원을 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 5,000원을 제시한 바 있다.

[하이투자증권 투자의견 추이]

- 2021.06.01 목표가 8,000 투자의견 BUY(상향)

- 2021.05.06 목표가 6,100 투자의견 HOLD(유지)

- 2021.02.03 목표가 6,000 투자의견 HOLD(유지)

- 2021.01.05 목표가 6,400 투자의견 HOLD(유지)

- 2020.11.02 목표가 5,500 투자의견 HOLD(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.06.01 목표가 8,000 투자의견 BUY(상향) 하이투자증권

- 2021.05.27 목표가 7,000 투자의견 BUY(상향) 한화투자증권

- 2021.05.24 목표가 5,000 투자의견 HOLD(유지) KB증권

- 2021.05.07 목표가 6,000 투자의견 MARKETPERFORM 대신증권