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하나금융투자에서 29일 고려아연(010130)에 대해 "아연 BM T/C 하락은 부담되지만 하반기부터는 반등 예상"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 580,000원을 내놓았다.

하나금융투자 박성봉 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 35.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 고려아연(010130)에 대해 "2분기부터 정광 T/C 하락 반영 But 금속가격 강세 전망. 1분기까지도 금속가격 상승에 따른 수익성 개선이 계속해서 확인되었지만 아연정광 T/C 하락에 따른 실적 악화 우려로 현재 주가는 PBR 1.0배로 밴드 최하단에 근접한 수준. 추가로 올해 4월의 LNG 발전소 가동에 따른 전기요금 절감과 2022년 4분기부터는 전지박공장의 본격적인 가동으로 새로운 성장동력으로 작용할 것으로 기대됨. "라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "2021년 1분기 고려아연의 연결기준 매출액과 영업이익은 각각 2.2조원(YoY +27.0%, QoQ -2.2%)과 2,700억원(YoY+32.2%, QoQ +3.2%)을 기록하며 시장컨센서스인 2,501억원을 상회하는 양호한 영업실적을 기록했음. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년4월 530,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 580,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 580,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 8.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 BNK투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 600,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유안타증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 480,000원을 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2021.04.29 목표가 580,000 투자의견 BUY

- 2021.04.07 목표가 580,000 투자의견 BUY

- 2021.02.09 목표가 580,000 투자의견 BUY

- 2021.01.14 목표가 580,000 투자의견 BUY

- 2020.11.13 목표가 580,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.04.29 목표가 580,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2021.04.29 목표가 480,000 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2021.04.28 목표가 540,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2021.04.28 목표가 600,000 투자의견 BUY BNK투자증권