씽크풀

삼성증권에서 16일 롯데정밀화학(004000)에 대해 "글로벌 공급타이트의 수혜주"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 115,000원을 내놓았다.

삼성증권 조현렬 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 26%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 롯데정밀화학(004000)에 대해 "동사의 주요 제품인 ECH와 가성소다는 최근 미국 허리케인으로 인한 공급 감축으로 스프레드 강세 시현 중. 특히 염소 설비 공급 차질이 심하기에 단기 수혜 지속 전망. 미국의 허리케인 시즌이 8월에서 11월까지 지속되는 점과 염소설비의 가동중단 규모가 여전히 20% 이상인 점을 감안하면, 추가적인 제품 스프레드 상승도 가능할 것. 예상보다 강할 3~4Q 실적을 활용한 Trading 전략 추천."라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "3Q 영업이익은 687억원(+28%QoQ)으로 최근 높아진 컨센서스(615억원)를 추가 상회할 전망. 특히 예상보다 강해진 염소계열 스프레드와 운송비 급등으로 인한 영업환경 악화에서 예상보다 양호한 수익성이 기대되는 셀룰로스 계열이 컨센서스 상회의 배경. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년10월 64,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 115,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 115,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 120,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 90,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2021.09.16 목표가 115,000 투자의견 BUY

- 2021.08.02 목표가 97,000 투자의견 BUY

- 2021.07.15 목표가 97,000 투자의견 BUY

- 2021.04.28 목표가 90,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.09.16 목표가 115,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2021.09.16 목표가 120,000 투자의견 BUY(신규) 교보증권

- 2021.09.15 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2021.09.14 목표가 115,000 투자의견 BUY 현대차증권